대형 증권사들 올해 3분기 실적이 엇갈렸다. 사진은 서울 여의도 증권가./뉴스1


대형 증권사들 올해 3분기 실적이 증시 거래 둔화와 투자 손실, 국고채 입찰 담합 과징금 등의 영향으로 엇갈린 흐름을 보였다.

12일 금융투자업계에 따르면 미래에셋증권과 한국투자증권, NH투자증권, 삼성증권, KB증권, 메리츠증권 등 대형 증권사 6곳 3분기 실적은 회사별로 큰 차이를 보였다. 미래에셋증권과 KB증권은 적자 전환했고 삼성증권과 NH투자증권, 메리츠증권은 흑자를 유지했다.

미래에셋증권은 연결 기준 3분기 영업손실 5023억원, 당기순손실 4056억원을 기록했다. 지난해 같은 기간 대비 모두 적자 전환했다.

특히 스페이스X 관련 투자자산 평가손실이 실적에 부담으로 작용했다. 미래에셋증권은 스페이스X와 별도 자기자본투자(PI) 부문 손실을 제외하면 연결 기준 세전이익이 약 3800억원이라고 설명했다.

KB증권도 적자를 기록했다. 지난달 발표한 3분기 연결 기준 당기순이익은 전년 동기 대비 70.6% 증가한 2730억원이었지만, 공정거래위원회의 국고채 입찰 담합 과징금 3322억원을 반영하면서 591억원 순손실로 정정됐다. 영업이익은 3810억원으로 전년 동기 대비 69.1% 증가했다.

한국투자증권은 영업이익 3487억원, 당기순이익 2818억원을 기록했다. 전년 동기 대비 각각 58.3%, 56.7% 감소했다. 흑자는 유지했지만 지난해보다 수익성이 크게 둔화했다. 증시 거래대금 감소로 위탁매매 수수료 수익이 줄어든 데다 원·달러 환율 하락에 따른 외화 자산 평가손실과 채권 운용 부진이 겹친 영향이다.

반면 삼성증권은 자산관리와 기업금융 부문 성장에 힘입어 양호한 실적을 거뒀다. 연결 기준 영업이익은 4490억원으로 전년 동기 대비 11.7% 증가했고 당기순이익은 3528억원으로 14.1% 늘었다. 리테일 고객자산은 578조7000억원으로 47.1% 증가했으며, 기업금융 부문에서는 주식발행시장(ECM)과 인수합병(M&A) 수익이 각각 147.8%, 120.9% 늘었다.

NH투자증권은 3분기 연결 기준 영업이익 5211억원, 당기순이익 3836억원을 기록했다. 전년 동기 대비 각각 33.2%, 35.5% 증가했다. 실적 개선을 이끈 것은 운용과 기업금융 부문이다. 3분기 운용수익은 7575억원으로 전년 동기 대비 58.6% 급증했고, 기업금융 수수료 수익은 2262억원으로 전년 동기 대비 3.5% 증가했다.

메리츠증권도 순이익 증가세를 유지했다. 연결 기준 영업이익은 1400억원으로 전년 동기 대비 44.7% 감소했지만 당기순이익은 2064억원으로 3.2% 증가했다. 자산운용 부문 순영업수익이 2155억원으로 93.7% 늘면서 실적을 뒷받침했다.

대형 증권사들 실적은 거래대금 감소에 따른 위탁매매 수익 둔화와 회사별 운용 손익 차이로 엇갈렸다. 특히 투자자산 평가손실과 일회성 비용 반영 여부가 수익성을 가르는 주요 변수로 작용했다.

국고채 입찰 담합 과징금까지 더해지면서 증권업계 4분기 실적 부담도 커질 것으로 보인다. 공정위가 증권사 10곳에 부과한 과징금은 총 1조3760억원으로 일부 증권사는 이미 이를 반영해 3분기 실적을 정정했다

김성훈 현대차증권 연구원은 "증시와 매크로 변동성, 트레이딩북 확대, 국내외 투자자산 범위 확장이 맞물리면서 증권업 전반 실적 하락 위험이 커졌다"고 설명했다.